Cele opt combinații de semne ale celor trei fluxuri îți dau profilul financiar al firmei în câteva secunde: plus, minus, minus este semnătura unei afaceri mature și sănătoase. Structura completă, metoda indirectă și prognoza pe 13 săptămâni.

Punctul critic = Costuri fixe / Marja de contribuție unitară. De la ce volum de vânzări firma intră pe profit, cum calculezi break-even-ul în lei și în bucăți și de ce break-even-ul de numerar diferă de cel contabil.

Câte zile stau banii tăi blocați în depozit și în facturi neîncasate? Durata de rotație a stocurilor, a creanțelor și a furnizorilor, ciclul de conversie a numerarului și ce înseamnă, practic, un ciclu negativ.

ROI = (Câștig − Cost investiție) / Cost investiție. De ce un ROI de 40% pe trei ani nu este comparabil cu unul de 40% pe un an, cum calculezi ROI anualizat și în ce situații ai nevoie de valoare actualizată netă în locul lui.

Datoria nu este nici bună, nici rea — este o pârghie. Cum calculezi gradul de îndatorare din bilanțul românesc, ce praguri urmăresc băncile la creditare și de la ce nivel levierul se transformă din avantaj în risc.

ROE îți spune dacă banii tăi lucrează mai bine în firmă decât altundeva; ROA, cât de eficient sunt folosite activele. Formulele, descompunerea DuPont și praguri de referință pentru firmele din România.

O firmă nu intră în insolvență din lipsă de profit, ci din lipsă de bani la scadență. Lichiditatea curentă, imediată și rata cash: formule aplicate pe bilanțul românesc, praguri de referință și de ce un indicator de 2 nu este automat bun.

EBITDA măsoară profitul operațional înainte de dobânzi, impozite și amortizare — motiv pentru care băncile o folosesc la calculul gradului de îndatorare. Formula, calculul din balanța românească și ce ascunde indicatorul.

Zece indicatori acoperă profitabilitatea, lichiditatea, îndatorarea și eficiența — practic întregul diagnostic al unei firme. Formulele, pragurile de referință și un exemplu integrat pe cifre reale, transformat în tablou de bord lunar.